Temmuz-2010 Aylık Rapor: Mortgage fırsatı devam ediyor!

Konut kredileri pazarında Temmuz ayında yaşanan en önemli gelişmelerden biri, aralarında pazar payı yüksek bankaların da olduğu bir grup bankanın kredi faiz oranlarında yaptığı indirimlerdi! Garanti Bankası, Yapı Kredi Bankası, Denizbank ve TEB konut kredisi faizlerini düşüren bankalar arasında yer alıyor. Mart ayında Merkez Bankası’nın krizden çıkış stratejisi başlığı altında yaptığı açıklama ile yaklaştığı düşünülen ve sene başından beri beklenen faiz artırımları gerçekleşmedi. Şu an indirim yapan bankaların bir kısmı, birkaç ay önce konut kredisi faizlerini bu beklentiler doğrultusunda artırmıştı. Merkez Bankası’nın yaptığı son açıklamalar ise piyasa faizlerinin bir süre daha düşük seviyelerde tutulması gerekliliğine işaret ediyor ve artış için 2011 yılı telaffuz ediliyor. Bir başka deyişle, beklenen faiz artırımları 2010 yılı içinde beklenmiyor.

Enuygun Kredi Endeksi’ ise 2010 yılı Ocak ayından bu yana tarihi en düşük seviyesine indi. Endeks Temmuz ayı sonunda, 2010 başına göre % 0.5, bir önceki aya göre de %0.24 azalarak % 13.24 olarak gerçekleşti. Enuygun Kredi Endeksi,  konut kredilerindeki gerçek ve toplam maliyeti gösteren bir endeks olarak sektörde tüketiciye yansıyan maliyetin değişimini inceliyor. Konut kredilerinde tüketicinin toplam maliyetini kredinin faizi ve masrafları oluşturuyor. Masraflar dahil edilerek kredinin yıllık maliyetini gösteren ‘Masraf Dahil Faiz Oranı’ ise bankalar arası kredi karşılaştırması yapmak ve en uygun kredi seçeneğini belirlenmesi için kullanılıyor. 50.000 TL ve 96 ay vade seçeneğinde Türkiye’deki bankaların Masraf Dahil Faiz Oranlarını ve piyasa ortalamasını hesaplayan ‘Enuygun Kredi Endeksi’ ne göre sektörde konut kredilerinin tüketiciye yansıyan maliyeti şu an tarihi düşük seviyelerde! Bu tutar ve vade seçeneğinde bankaların sunduğu ortalama konut kredisi faiz oranları sene başından bu yana % 0.5 azalarak %12.11’e gerilerken, en uygun fiyatlı krediyi seçen tüketicinin 6150 TL’ye kadar tasarruf imkanı bulunuyor.

Türkiye’de 2010 başı itibariyle  42.5 milyar TL konut kredisi hacmi Temmuz sonu itibariyle 50 milyar TL’yi geçti. Tüketicilerin konut alım kararını birlikte etkileyen konut fiyatları ve faiz oranları kombinasyonu, içinde bulunduğumuz dönemin tüketiciler için hala fırsat olduğuna işaret ediyor. Konut fiyatları geçtiğimiz yıla göre artmış olsa da 2007 fiyatlarının altında seyrediyor. Konut kredilerindeki cazip faiz oranları da kredi taleplerini beklentilerin üstüne çıkarıyor. Bu sebeple, konut kredisi pazarında bankalar arası müşteri kapma yarışı devam ediyor. Zira bu durum artan talepten pay almaya çalışan bankalar için de fırsat oluşturuyor.  Bu rekabet ise faiz indirimlerinin bir başka nedeni! Sözün kısası, konut alma isteği ve ihtiyacı olanlar için hala en uygun dönem yaşanıyor.

Beklentilere gelince, piyasada faiz artırımlarının 2011 yılında gerçekleşeceği düşüncesi hakim. Öte yandan önümüzdeki Ramazan Ayı, okulların başlangıcı ve ardından Kurban Bayramı, sene sonuna kadar tüketimin artacağı dönemler ve arka arkaya yaşanacak. Haziran ayı enflasyonun düşük çıkmasının en önemli nedeni düşen gıda fiyatları iken önümüzdeki günlerde enflasyonun tam da gıda fiyatlarındaki tersi yönde hareketle yükselmesi sözkonusu ama yine de enfalsyonda beklenen; sınırlı bir artış. Üstelik Merkez Bankası faiz artırım kararlarını sadece enflasyona göre değil, dış piyalardaki gelişmelere, bunların Türkiye’ye etkisine ve ayrıca gelişmiş ülkelerin (özellikle ABD ve Avrupa Merkez Bankaları’nın) faiz politikalarına inceleyerek şekillendiriyor. FED faizlerini yine değiştirmedi. Dolayısıyla faizlerin artmasının 2011’i bulması ihtimali çok yüksek! Mortgage piyasası ise beklenen faiz artırımlarının ertelenmesiyle fırsat ürünlerini sunmaya devam ediyor.

 

Ortalama Yıllık Faiz Oranı

Enuygun Kredi Endeksi

Ortalama MDFO-Ortalama Yıllık Faiz Oranı

En Yüksek MDFO

En Düşük MDFO

Ocak

12.60%

13.73%

1.13%

14.58%

12.21%

Şubat

12.32%

13.47%

1.15%

14.54%

12.12%

Mart

12.22%

13.38%

1.16%

14.54%

12.12%

Nisan

12.32%

13.45%

1.13%

14.80%

12.12%

Mayıs

12.35%

13.49%

1.14%

14.80%

12.30%

Haziran

12.34%

13.48%

1.13%

14.80%

12.30%

Temmuz

12.11%

13.24%

1.13%

14.54%

12.30%